La formule en une phrase : la taille de position se calcule par taille = (capital × risque %) ÷ distance de stop %. Pour le risque que vous fixez et la distance de stop que vous définissez, la formule donne le montant à engager pour que la perte — si le stop est touché — égale exactement ce risque.
Comment l'utiliser
Indiquez trois chiffres : votre capital, le risque que vous décidez d'accepter par trade (en pourcentage du capital) et votre distance de stop (l'écart entre votre prix d'entrée et votre stop, en pourcentage). Le résultat s'actualise immédiatement : la taille de position correspondante, et le montant risqué si le stop est touché. En renseignant un prix d'entrée, vous traduisez cette taille en unités.
Comment lire le résultat
Un chiffre commande tout : la distance de stop. À risque fixe, plus le stop est serré, plus la taille de position grandit — parce que la même perte se répartit sur une distance plus courte. Voici ce que la formule produit pour un capital de 10 000 et un risque de 1 % par trade.
| Distance de stop | Taille de position (capital 10 000, risque 1 %) |
|---|---|
| 1 % | 10 000 |
| 2 % | 5 000 |
| 5 % | 2 000 |
| 10 % | 1 000 |
L'erreur classique
L'erreur classique : régler la taille au feeling, sans plafonner le risque par trade. Limiter la part de capital risquée à chaque position est le principe qui protège du risque de ruine — une perte qu'on ne peut plus rattraper. La fourchette de 1 à 2 % par trade revient souvent comme repère documenté, à adapter à votre situation, en aucun cas un conseil de Sextant.
Et chez Sextant
Chez Sextant — plateforme quant transparente — le dimensionnement n'est jamais laissé à l'humeur du moment : la taille de chaque position découle d'une règle de risque explicite, appliquée à l'identique. Le journal de bord public montre les résultats réels, frais et glissement inclus, et la méthodologie détaille comment le risque est borné.
Questions fréquentes
Comment calcule-t-on la taille d'une position ?
Avec taille = (capital × risque %) ÷ distance de stop %. Par exemple, un capital de 10 000, un risque de 1 % et un stop à 2 % donnent (10 000 × 1 %) ÷ 2 % = 5 000 : la position engage 5 000, et la perte au stop est de 100 — exactement le risque fixé.
Qu'est-ce que le risque par trade ?
C'est la part de capital que vous acceptez de perdre si le stop est touché sur une position. Exprimée en pourcentage du capital, elle fixe le montant en jeu indépendamment de l'actif. Ce calculateur applique le risque que vous saisissez ; il n'en recommande aucun.
Pourquoi un stop plus serré donne-t-il une position plus grande ?
Parce que, à risque constant, la taille de position est inversement proportionnelle à la distance de stop. Un stop deux fois plus proche encaisse la même perte sur une distance deux fois plus courte : il faut donc une position deux fois plus grande pour que la perte au stop reste identique.